政策助推 银行多管齐下让利实体

　　进一步支持实体发展、主动让利企业，银行等金融机构多管齐下。助企纾困，多家银行持续推动企业贷款利率下行，并减免支付结算等服务手续费。与此同时，日前，多家银行稳定负债成本，调整人民币存款挂牌利率，也为让利实体拓展更大空间。

　　减费降利“两手抓”

　　“专项贷款能够及时到账，保障了公司运输费、派单费等必要开支，支持了全国各个分拨中心正常运转。”福州前横路盛辉物流园内，看着工人们井然有序地给货物打包、装车，盛辉物流集团财务负责人心生感慨。

　　今年以来，受疫情反复、油价上涨等多重因素影响，盛辉物流公司面临较大流动性资金压力。今年7月和8月，建行福建省分行积极运用交通物流专项再贷款政策，为企业总共提供了3500万元的流动资金贷款，贷款利率仅为2.5%。与此同时，建行福建省分行还积极参与金融业支付手续费让利行动，为盛辉物流旗下门店适配聚合支付结算手续费减免优惠，降低企业财务成本。

　　一手降利，一手减费，这正是近期银行体系在金融管理部门引导下，主动支持实体、让利企业的缩影。

　　企业贷款利率方面，人民银行9月20日发布的最新数据显示，LPR改革以来，企业贷款利率从2019年7月的5.32%降至2022年8月的4.05%，创有统计以来最低水平。

　　多家银行也积极推动减费让利。以中信银行鄂尔多斯分行为例，其采用“全覆盖+个别申请”的方式开展减费让利活动，阶段性降低了全行所有对公客户服务手续费，取消了部分业务收费；针对个别经营困难客户和小微客户，推出单独申请减免收费。2022年以来截至8月末，该行已为167户企业减免各项费用112.26万元。

　　下调存款利率拓展让利空间

　　值得注意的是，随着存款利率市场化机制的逐步健全，2022年9月中旬，国有商业银行主动下调存款利率，带动其他银行跟随调整，其中很多银行还自2015年10月以来首次调整了存款挂牌利率。下调存款利率，也进一步提升了银行让利实体的空间。

　　银行此次针对不同种类、不同期限的存款调整幅度有所不同。以工行为例，本次调整后，活期储蓄存款挂牌利率下调5个基点至0.25%，通知存款、二个月、半年、一年、两年、五年期定期储蓄存款挂牌利率下调10个基点，三年期定期储蓄存款挂牌利率下调15个基点。邮储银行研究员娄飞鹏表示，不同期限存款利率下调幅度不同，主要是考虑到银行负债结构，长期存款利率较高，银行负债成本更高。

　　“从内因看，这是银行加强资产负债管理、保持息差基本稳定的主动行为。今年以来，银行加大对实体经济让利，贷款市场报价利率（LPR）明显下降。下调存款利率，压降负债端成本，在保持息差稳定的同时，进一步推动资产端利率下降。”招联金融首席研究员董希淼表示。

　　银行主动下调存款利率标志着存款利率市场化改革向前迈进了重要一步。2022年4月，人民银行指导利率自律机制建立了存款利率市场化调整机制，自律机制成员银行参考以10年期国债收益率为代表的债券市场利率和以1年期LPR为代表的贷款市场利率，合理调整存款利率水平。新机制建立后，银行的存款利率市场化程度更高，在当前市场利率总体有所下行的背景下，银行主动降低存款利率，进一步推动了存款利率市场化，有利于稳定负债成本，提升其持续支持实体经济的能力。

　　企业融资成本将稳中有降

　　利率是资金的价格，对宏观经济均衡和资源配置有重要导向意义。实际贷款利率稳中有降，将为实体经济发展营造适宜的利率条件。

　　今年1月、8月公开市场操作和中期借贷便利（MLF）中标利率两次累计下降了20个基点，带动1年期贷款市场报价利率（LPR）下行0.15个百分点，5年期以上贷款市场报价利率下行0.35个百分点。中国人民银行授权全国银行间同业拆借中心公布，2022年9月20日贷款市场报价利率（LPR）为1年期LPR为3.65%，5年期以上LPR为4.3%，与上期持平。

　　“下一步，要进一步发挥贷款市场报价利率指导性作用和存款利率市场化调整机制的作用，引导金融机构将存款利率下降效果传导到贷款端，降低企业融资和个人信贷的成本。”中国人民银行副行长刘国强此前在国新办发布会上表示。

　　另外，推动重点领域企业融资成本稳中有降的政策部署不断。8月18日召开的国务院常务会议部署推动降低企业融资成本和个人消费信贷成本的措施，加大金融支持实体经济力度；9月13日召开的国务院常务会议决定，对制造业、服务业、社会服务领域和中小微企业、个体工商户等在第四季度更新改造设备，支持全国性商业银行以不高于3.2%的利率积极投放中长期贷款。人民银行按贷款本金的100%对商业银行予以专项再贷款支持。专项再贷款额度2000亿元以上，尽量满足实际需求，期限1年、可展期两次。同时落实已定政策，中央财政为贷款主体贴息2.5%，今年第四季度内更新改造设备的贷款主体实际贷款成本不高于0.7%。